بازار؛ گروه بین الملل: بازار سولانا در روزهای اخیر تحت فشار افزایش ریسکگریزی در بازار رمزارزها قرار گرفته و ضعف تقاضا باعث شده روند کوتاهمدت این دارایی تضعیف شود. در شرایطی که SOL بخش قابلتوجهی از رشد اخیر خود را از دست داده، نشانههای تکنیکال و دادههای آنچین از احتمال ادامه اصلاح قیمت خبر میدهند.
قیمت سولانا (SOL) ممکن است در ادامه مسیر خود با کاهش بیشتری مواجه شده و به سمت محدوده ۵۰ دلار حرکت کند. چراکه دستکم ۲ الگوی تکنیکال اکنون احتمال ادامه روند نزولی را تقویت کردهاند.
سولانا روز پنجشنبه ۱۱ ژوئن در نزدیکی سطح ۶۵ دلار معامله میشود؛ رقمی که حدود ۳۵٪ پایینتر از سقفهای ثبتشده در ماه مه قرار دارد. ریزش اخیر باعث شده SOL به زیر میانگینهای متحرک کلیدی سقوط کرده و ساختار بازگشت کوتاهمدت آن تضعیف شود؛ شرایطی که نشان میدهد فروشندگان در تایمفریمهای روزانه و ۴ ساعته همچنان کنترل بازار را در اختیار دارند.
شکست الگوی پرچم نزولی در نمودار روزانه سولانا
اولین نشانه نزولی در نمودار روزانه SOL به چشم میخورد؛ جایی که قیمت به زیر الگویی شبیه «پرچم نزولی» شکسته شده است. الگوی پرچم نزولی معمولاً پس از یک افت شدید شکل میگیرد؛ زمانی که قیمت برای مدتی در یک کانال اصلاحی با شیب صعودی در حرکت است. این ساختار اغلب نشاندهنده توقف موقت روند نزولی پیش از آغاز موج بعدی کاهش قیمت است.
سولانا پس از ریزش سنگین ماه فوریه، برای مدتی در محدوده حدود ۷۹ تا ۹۷ دلار نوسان داشت و در قالب یک ساختار اصلاحی حرکت کرد. با اینحال، قیمت اکنون خط روند پایینی این الگو را در محدوده ۷۹ تا ۸۰ دلار از دست داده است؛ موضوعی که میتواند نشانه ادامه فشار فروش باشد.
بر اساس اندازه حرکت نزولی اولیه، هدف احتمالی این الگو نزدیک سطح ۵۱ دلار قرار دارد. این محدوده همچنین با یک ناحیه حمایتی افقی در نمودار روزانه همراستا بوده و به همین دلیل اهمیت بالایی برای معاملهگران دارد.
از سوی دیگر، SOL همچنان پایینتر از میانگینهای متحرک نمایی ۲۰، ۵۰، ۱۰۰ و ۲۰۰ روزه معامله میشود؛ عاملی که دیدگاه نزولی در بازه بلندتر را تقویت میکند.
ریسک اصلاح بیشتر قیمت در بازه زمانی ۴ ساعته
دومین نشانه نزولی در نمودار ۴ ساعته سولانا به چشم میخورد. پس از ریزش شدید اخیر، قیمت وارد مرحله تثبیت در قالب یک مثلث متقارن کوچک شده است. این ساختار شباهت زیادی به الگوی «پرچم نزولی» دارد؛ الگویی که معمولاً پیش از ادامه حرکت نزولی شکل میگیرد.
شکست قطعی حمایت پایینی این مثلث میتواند ادامه روند نزولی را تأیید کند. هدف اندازهگیریشده این الگو نیز نزدیک سطح ۵۱.۷۵ دلار قرار دارد؛ رقمی که تقریباً با هدف الگوی پرچم نزولی در نمودار روزانه مطابقت دارد.
در نتیجه، دو تایمفریم متفاوت اکنون به یک محدوده مشابه برای کاهش احتمالی قیمت اشاره دارند. برای تضعیف این سناریوی نزولی، سولانا باید بتواند محدوده مقاومتی ۶۷ تا ۷۲ دلار را پس بگیرد؛ محدودهای که میانگینهای متحرک کوتاهمدت نیز در آن قرار دارند. تا زمانی که این اتفاق رخ ندهد، مسیر کممقاومتتر برای SOL همچنان به سمت محدوده ۵۰ دلار خواهد بود.
فشار نزولی دادههای آنچین و شاخص MVRV سولانا
دادههای زنجیرهای سولانا نیز نشانههایی از افزایش فشار فروش را نشان میدهند. باندهای ارزشگذاری MVRV گلسنود، قیمت بازار SOL را با قیمت تحققیافته (Realized Price) یعنی میانگین هزینه خرید هولدرها بر اساس دادههای آنچین مقایسه میکنند. این شاخص نشان می دهد که بازار در چه محدودههایی با سود یا زیان تحققنیافته شدید مواجه شده است.
اکنون SOL در حال تضعیف زیر باند آبی این شاخص است؛ سطحی که نشاندهنده نسبت ۰.۸ برابر قیمت تحققیافته است. از نظر تاریخی، MVRV سولانا تنها در حدود ۵٪ از روزهای معاملاتی زیر این سطح قرار داشته و این محدوده معمولاً به عنوان ناحیه ارزشگذاری بسیار پایین شناخته میشود. حتی با وجود اینکه قیمت سولانا در محدودهای پایینتر از میانگینهای تاریخی معامله میشود، این وضعیت نشانگر ادامه فشار فروش بر بازار است.
شباهت ساختار فعلی با دوره نزولی سال ۲۰۲۲
نکته مهم اینکه نمونه مشابه این الگوی قیمت در سال ۲۰۲۲ نیز دیده شد. یعنی زمانی که SOL در ماه اوت نزدیک همین باند و حوالی سطح ۴۵ دلار معامله میشد، اما در ادامه مسیر نزولی خود را تا کف بازار نزولی نزدیک ۹.۶۵ دلار ادامه داد. اگرچه شرایط فعلی لزوماً به معنای تکرار سقوط سال ۲۰۲۲ نیست، اما ترکیب سیگنالهای تکنیکال و دادههای آنچین، احتمال حرکت سولانا به سمت محدوده ۵۰ دلار در هفتههای آینده را افزایش میدهد.